What is a SIP and how does it work?

A Systematic Investment Plan (SIP) auto-invests a fixed amount into a mutual fund every month. Each SIP buys units at the prevailing NAV — so when prices fall you buy more units, when they rise you buy fewer. This 'rupee-cost averaging' smooths volatility. Most equity SIPs start as low as ₹500 / £25 / $25 per month.

How is the SIP future value calculated?

For a constant monthly SIP of P at monthly rate r over n months, future value FV = P × [((1+r)^n − 1) / r] × (1+r). For step-up SIP, the formula is applied year-by-year with the contribution increased annually. Lump sum amounts compound separately at FV = L × (1+r)^n.

What return rate should I assume?

Indian large-cap equity mutual funds have averaged 11–13% over 15-year periods. Global equity index funds (S&P 500, MSCI World) average 8–10% in USD/GBP terms. For planning use 10–12% for equity SIPs and 7–8% for hybrid funds. Lower assumptions (8%) build margin of safety.

What is a step-up SIP?

A step-up (or 'top-up') SIP automatically increases your monthly contribution by a fixed % each year — usually matching your salary increment. A 10% annual step-up on a ₹10,000 SIP grows to ₹17,716 by year 7 and meaningfully boosts your final corpus without conscious effort.

Tax depends on jurisdiction. In India, equity mutual fund gains held over 12 months are LTCG taxed at 12.5% above ₹1.25 lakh exemption (FY25). UK gains are taxed under CGT (£3,000 allowance). US mutual fund gains held over 12 months get long-term capital gains rates (0/15/20%). This calculator shows pre-tax future value.

📈 Calculadora de SIP / Fundo Mútuo

Projete o valor futuro do seu SIP em fundos mútuos. Modela contribuições mensais, valor único opcional e incremento progressivo anual. Independente de moeda.

Moeda

Período de Investimento (anos)

SIP Mensal

Quantia Única (opcional)

Retorno Anual Esperado (%)

Aumento Anual (%)0 = SIP constante. 10% comum para aumentos salariais.

⚠️ Apenas ilustrativo. Desempenho passado ≠ retornos futuros. Fundos mútuos carregam risco de mercado. Leia os documentos do fundo com atenção. Projeção pré-imposto — o tratamento fiscal de ganhos de capital varia por jurisdição. Não constitui aconselhamento de investimento.

Como um SIP Constrói Riqueza a Longo Prazo

Um Systematic Investment Plan é uma forma disciplinada de investir um valor fixo em fundos mútuos todos os meses, independentemente do que o mercado estiver fazendo. Três forças silenciosas fazem o trabalho pesado:

Rupee/dollar-cost averaging — quando os NAVs caem você compra mais cotas; quando sobem, você compra menos. Com o tempo, seu custo médio por cota fica abaixo dos picos.
Compounding — cada ganho reinveste e ganha seu próprio ganho. Os últimos 5 anos de um SIP de 20 anos geralmente contribuem mais do que os primeiros 10 combinados.
Behavioural discipline — a automação elimina a tentação de cronometrar o mercado. A maioria dos investidores que tentam cronometrar o mercado tem desempenho inferior ao de um SIP constante.

A Fórmula

Para um SIP mensal fixo de P, taxa mensal r, ao longo de n meses:

FV = P × [((1+r)ⁿ − 1) / r] × (1+r)

Onde r = retorno anual / 12. Um valor único compõe separadamente como L × (1+r)ⁿ. Um SIP progressivo aplica a fórmula ano a ano com a contribuição incrementada a cada janeiro.

SIP vs Investimento Único

Se você tem uma quantia inesperada e um horizonte de 10+ anos, matematicamente um lump sum invested today geralmente supera a distribuição ao longo de um SIP — porque o dinheiro tem mais tempo para acumular. Os SIPs ganham em volatility management e na realidade (muito comum) de que a maioria dos poupadores não tem uma quantia disponível para investir. Muitos consultores sugerem dividir: investir ⅓ como valor único, o restante via STP de 6 a 12 meses no mesmo fundo.

Escolhendo o Incremento

Um incremento progressivo anual alinhado ao seu crescimento salarial (tipicamente 8–10%) se acumula de forma espetacular. Um SIP constante de ₹10.000 a 12% ao longo de 20 anos cresce para cerca de ₹1 crore. Adicione um incremento anual de 10% e você ultrapassa ₹1,7 crore — pelo mesmo esforço proporcional.

Premissas Realistas de Retorno

Indian large-cap funds: 11–13% histórico (CAGR de 15 anos)
Indian small/mid-cap funds: 13–16% com volatilidade muito maior
Global equity index (S&P 500 / MSCI World): 8–10% USD
Hybrid / balanced funds: 8–10%
Debt funds: 6–7%

Use 10% como padrão sensato para projeções. Planeje para 8% se quiser margem de segurança; assuma 12% apenas se você aceitar totalmente a volatilidade do patrimônio.

⚠️

Nota Importante: Investimentos em fundos mútuos estão sujeitos a riscos de mercado. Leia todos os documentos relacionados ao esquema com atenção antes de investir. O desempenho passado não é garantia de retornos futuros. Consulte um assessor de investimentos registrado na SEBI (Índia) ou IFA autorizado pela FCA (Reino Unido) antes de comprometer capital significativo.

Calculadoras Relacionadas

Compound Interest — Veja como as poupanças crescem com capitalização diária/mensal.
Investment Return Calculator — ROI, CAGR e projeções de crescimento de portfólio.
Stock Profit Calculator — Lucro/prejuízo em negociações de ações incluindo taxas e CGT.